Footprint-Chart lesen: Aufbau, Ansichten und typische Muster

Eine Kerze im normalen Chart zeigt Eröffnung, Hoch, Tief und Schluss. Ein Footprint-Chart zeigt in derselben Kerze jede Preisstufe einzeln und schreibt daneben, wie viel dort gehandelt wurde. Man nennt ihn auch Cluster-Chart oder Order-Flow-Chart.

Die Grundlage sind die Umsätze der Börse. Jeder Abschluss kommt auf eine von zwei Arten zustande: Ein Käufer bezahlt den Briefkurs (Ask), oder ein Verkäufer gibt zum Geldkurs (Bid) ab. Der Footprint zählt beides je Preisstufe getrennt. So siehst du, ob auf einer Stufe die Käufer oder die Verkäufer das Tempo gemacht haben.

• Imbalance (Ungleichgewicht)

  Auf einer Stufe wurde zum Briefkurs mindestens drei- oder viermal so viel gekauft, wie eine Stufe tiefer zum Geldkurs verkauft wurde, oder umgekehrt. Verglichen wird schräg, weil Käufer den Briefkurs bezahlen und der eine Stufe über dem Geldkurs liegt. Das Verhältnis stellst du im Programm ein, üblich sind 300 bis 400 %.

• Gestapelte Imbalances

  Drei oder mehr Imbalances derselben Seite direkt übereinander. Eine Seite hat über mehrere Preisstufen das Tempo bestimmt. Viele Order-Flow-Trader beobachten solche Zonen, wenn der Kurs später zurückkommt.

• Absorption

  Viel aggressives Volumen auf einer Seite, aber der Kurs kommt nicht weiter. Zum Beispiel große Verkäufe am Geldkurs im Tief einer Kerze, ohne dass der Preis fällt: Jemand nimmt die Verkäufe mit Limit-Orders auf.

• Erschöpfung

  Am Hoch einer Aufwärtsbewegung werden die Käufe von Stufe zu Stufe kleiner, bis oben kaum noch gekauft wird. Den Käufern geht die Kraft aus. Im Tief einer Abwärtsbewegung gilt dasselbe für die Verkäufe.

• Fertige und unfertige Auktion

  Steht am Hoch einer Kerze auf der Ask-Seite eine 0, hat dort niemand mehr zum Briefkurs gekauft: Die Auktion nach oben ist beendet. Stehen am Hoch auf beiden Seiten Zahlen, spricht man von einer unfertigen Auktion. Viele Order-Flow-Trader rechnen dann damit, dass der Kurs diese Stufe noch einmal anläuft. Im Tief gilt das Gleiche mit der Bid-Seite.

Der Footprint zeigt, was in einer Kerze passiert ist, nicht was als Nächstes passiert. Ein Muster ist deshalb kein Signal. Es bekommt erst Gewicht, wenn es an einer Stelle auftaucht, die schon vorher wichtig war, zum Beispiel am Point of Control oder an einem Knoten im Volumenprofil.

Außerdem braucht er die echten Umsätze einer Börse. Bei Futures und Aktien gibt es sie, bei Forex und CFDs nicht. Dort beruht ein Footprint auf den Daten eines einzelnen Anbieters und zeigt nur einen Ausschnitt.

Footprint-Charts gibt es in Order-Flow-Programmen wie ATAS, Sierra Chart oder Quantower, bei NinjaTrader mit einem Zusatzpaket und inzwischen auch in TradingView in höheren Tarifen. Was davon ohne Kosten nutzbar ist, ändert sich regelmäßig. Oft kannst du ein Programm eine Zeit lang ausprobieren oder eine eingeschränkte Fassung nutzen.

Bei Futures kommen die Gebühren der Börse für laufende Kursdaten dazu. Die zahlst du meist über deinen Broker oder Datenanbieter, unabhängig vom Programm.

Gerade beim Order Flow ist die Versuchung groß, in jedem Muster einen Grund für einen Trade zu sehen. Halte deshalb bei jedem Trade fest, welches Muster dich hineingebracht hat und in welcher Stimmung du warst. Nach einigen Wochen siehst du, ob dich ein Muster trägt oder ob du ihm nur hinterherläufst.

Dafür reicht ein einfaches Trading-Tagebuch. Im Trading-Journal von FlowTrader AI trägst du Muster und Stimmung direkt nach dem Trade ein.